First Merchants reported cash from operations of $78.40M and free cash flow of $78.40M for the quarter ended Sep 2026, down 10.5% year over year. This cash flow statement covers 66 quarters of results from Jun 2010 through Sep 2026, standardized by Business Quant from the company’s SEC filings.
| Cash Flow StatementCash Flow | Jun2010 | Sep2010 | Dec2010 | Mar2011 | Jun2011 | Sep2011 | Dec2011 | Mar2012 | Jun2012 | Sep2012 | Dec2012 | Mar2013 | Jun2013 | Sep2013 | Dec2013 | Mar2014 | Jun2014 | Sep2014 | Dec2014 | Mar2015 | Jun2015 | Sep2015 | Dec2015 | Mar2016 | Jun2016 | Sep2016 | Dec2016 | Mar2017 | Jun2017 | Sep2017 | Dec2017 | Mar2018 | Jun2018 | Sep2018 | Dec2018 | Mar2019 | Jun2019 | Sep2019 | Dec2019 | Mar2020 | Jun2020 | Sep2020 | Dec2020 | Mar2021 | Jun2021 | Sep2021 | Dec2021 | Mar2022 | Jun2022 | Sep2022 | Dec2022 | Mar2023 | Jun2023 | Sep2023 | Dec2023 | Mar2024 | Jun2024 | Sep2024 | Dec2024 | Mar2025 | Jun2025 | Sep2025 | Dec2025 | Mar2026 | Jun2026 | Sep2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Operating Activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Income | 54.20M | 48.59M | 38.99M | 63.75M | 70.76M | 64.08M | 60.86M | 56.37M | 42.48M | 47.94M | 39.93M | 49.19M | 64.35M | 55.34M | 56.83M | 56.77M | 57.07M | 28.16M | 43.98M | 68.32M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Depreciation, Depletion & Amortization | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Depreciation & Amortization (CF)Depreciation & Amortization | 2.61M | 2.67M | 3.06M | 3.08M | 3.01M | 2.96M | 2.84M | 2.87M | 3.05M | 3.19M | 3.49M | 3.92M | 16.25M | 7.84M | 7.87M | 8.01M | 5.71M | 9.00M | 9.26M | 9.68M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Provision for Losses | 16.76M | 2.00M | 1.50M | 2.00M | 24.50M | 5.00M | 4.20M | 4.20M | 5.60M | 4.30M | 7.15M | 4.90M | 33.00M | 3.30M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Share-based Compensation | 1.15M | 1.10M | 1.14M | 1.19M | 1.22M | 1.20M | 1.24M | 1.36M | 1.37M | 1.40M | 1.35M | 1.44M | 1.63M | 1.60M | 1.57M | 1.75M | 2.42M | 1.68M | 1.85M | 1.96M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Deferred Taxes | 7.69M | -1.67M | -1.05M | 5.39M | 6.39M | -3.40M | 1.97M | 5.39M | 2.64M | -2.26M | 3.62M | 1.77M | -1.50M | -0.65M | -1.53M | 0.08M | 4.31M | 3.98M | -7.60M | 6.77M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Gains from Investment Securities | 2.50M | 1.40M | 0.09M | 0.48M | 0.52M | -1.57M | -1.39M | -1.65M | 2.61M | 1.74M | -0.05M | -9.11M | -31.27M | 3.76M | 0.00M | 4.09M | 4.77M | 5.42M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Gains on Sale of Loans | -29.76M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Bank-Owned Life Insurance Income (CF)BOLI Income (CF) | 1.28M | 1.18M | 1.28M | 1.38M | 1.38M | 1.29M | 1.32M | 1.21M | 1.51M | 1.45M | 1.41M | 1.27M | 1.53M | 1.54M | 1.61M | 1.52M | 1.85M | 2.11M | 2.26M | 2.18M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Other non-cash items | 6.55M | -7.91M | -0.03M | -5.28M | 54.26M | 18.79M | -0.78M | -0.55M | 4.87M | -1.26M | -0.52M | -1.49M | -18.09M | -6.43M | 1.40M | 7.51M | 2.28M | -6.62M | 10.42M | 1.69M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Originations of Loans Held for SaleLHFS Originations | 137.88M | 63.81M | 40.21M | 74.96M | 72.33M | 74.21M | 197.86M | 295.55M | 225.50M | 182.79M | 268.89M | 323.82M | 395.63M | 95.74M | 141.51M | 121.65M | 142.31M | 153.48M | 215.10M | 191.11M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Proceeds from Sale of Loans Held for SaleLHFS Sale Proceeds | 135.19M | 72.46M | 44.29M | 59.83M | 89.16M | 74.75M | 182.13M | 294.73M | 240.15M | 188.35M | 254.72M | 330.38M | 410.04M | 95.16M | 140.30M | 130.91M | 149.51M | 163.38M | 220.48M | 187.11M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Working Capital | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Interest Receivables | 4.11M | -1.11M | 5.46M | 2.88M | 13.47M | 0.45M | 4.27M | 0.23M | 7.65M | -5.11M | 5.00M | -5.47M | -0.25M | -3.48M | 4.91M | -4.16M | 4.27M | -7.35M | 4.90M | -2.65M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Accrued Expenses | -0.97M | 0.83M | -1.68M | 1.99M | 2.56M | 4.45M | 1.62M | 2.88M | 2.44M | 0.35M | -0.71M | 0.04M | -2.49M | -2.80M | 2.87M | 2.07M | -0.01M | -5.28M | -1.40M | -0.40M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Taxes | 5.00M | -8.65M | -1.16M | -17.36M | 6.08M | -3.97M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Other Operating ActivitiesOther Operating | -6.83M | -0.57M | -9.60M | -0.63M | -0.06M | -0.85M | -22.45M | 10.55M | 4.40M | 0.00M | 11.90M | -2.91M | -41.23M | 0.01M | -4.57M | -3.67M | 4.81M | -5.78M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cash from Operations | 53.81M | 50.22M | 44.84M | 49.62M | 139.61M | 87.61M | 25.36M | 80.25M | 65.62M | 58.85M | 63.03M | 76.83M | 67.50M | 61.70M | 53.68M | 87.56M | 80.71M | 58.59M | 88.04M | 78.40M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Investing Activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Investment Securities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Purchase of AFS Securities | 123.54M | 62.16M | 262.10M | 125.90M | 1.04M | 1.40M | 11.14M | 20.31M | 32.23M | 30.10M | 31.14M | 1.25M | 5.91M | 4.70M | 9.13M | 1.07M | 9.76M | 4.89M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Purchase of HTM Securities | 139.35M | 206.52M | 67.17M | 14.40M | 4.40M | 5.65M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Purchase of FHLB and FRB Stock | 3.32M | 2.33M | 0.00M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Purchase of Investments - Total | 262.88M | 268.69M | 329.27M | 140.30M | 5.43M | 5.57M | 6.23M | 13.87M | 24.52M | 40.21M | 38.06M | 37.44M | 8.69M | 21.44M | 13.71M | 16.08M | 22.17M | 14.21M | 20.12M | 20.85M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Sale of AFS Securities | 23.56M | 35.03M | 331.56M | 158.10M | 82.19M | 213.23M | 100.86M | 33.23M | 40.94M | 149.77M | 97.98M | 251.34M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Maturities of AFS Securities | 63.23M | 37.44M | 27.69M | 116.87M | 19.85M | 17.81M | 14.55M | 12.56M | 11.26M | 9.42M | 11.98M | 11.95M | 18.08M | 10.54M | 19.55M | 17.91M | 17.58M | 10.76M | 15.88M | 17.11M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Maturities of HTM Securities | 56.32M | 42.83M | 52.83M | 31.92M | 27.11M | 22.99M | 27.79M | 25.65M | 28.44M | 20.01M | 28.25M | 24.68M | 23.55M | 24.73M | 24.96M | 26.50M | 23.10M | 33.22M | 29.00M | 33.95M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Redemption of FHLB and FRB Stock | 0.02M | 0.03M | 0.04M | 0.03M | 0.02M | 0.04M | 0.02M | 0.02M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Sale and Maturity of Investments - Total | 143.11M | 115.31M | 412.08M | 306.88M | 129.14M | 254.03M | 143.19M | 71.44M | 80.63M | 29.42M | 40.23M | 186.43M | 139.63M | 35.26M | 44.55M | 44.43M | 40.71M | 297.22M | 44.89M | 51.08M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Net Loans | 116.41M | 417.46M | 269.88M | 361.80M | 238.87M | 147.26M | 18.70M | 216.95M | -56.51M | 228.43M | 34.56M | 212.93M | 139.98M | 317.05M | 224.20M | 284.33M | -10.65M | 226.46M | 100.90M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Proceeds from Sales of LoansLoan Sales | 2.09M | 89.68M | 22.45M | 1.19M | 3.27M | 1.72M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Change in Interest-Bearing Deposits in BanksBank Deposits Chg. | -104.71M | 78.89M | 258.56M | -42.89M | 53.53M | -226.63M | 133.22M | -129.16M | -87.44M | 25.58M | 241.97M | -190.60M | 60.24M | -32.64M | 108.19M | 54.64M | -27.59M | 75.02M | -384.01M | 266.93M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Acquisitions | -0.01M | -29.91M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Other Investing ActivitiesOther Investing | -195.76M | 0.45M | 134.65M | 20.46M | -20.49M | -10.08M | 13.97M | -38.89M | 9.96M | 8.30M | -33.02M | 8.00M | -229.78M | -1.63M | 8.71M | -2.13M | -7.37M | -0.62M | 266.13M | 0.30M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cash from Investing Activities | -418.15M | -190.45M | 58.56M | -125.73M | -205.06M | -227.13M | 226.55M | -106.72M | -237.13M | 82.88M | -15.59M | -68.18M | -251.54M | -160.42M | -169.32M | -143.33M | -300.76M | 368.07M | -289.67M | 196.55M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Financing Activities | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Change in DepositsDeposits Chg. | 383.89M | 173.38M | -265.87M | -136.04M | -52.08M | 320.54M | -122.13M | 65.42M | 174.88M | 63.13M | -315.51M | 83.74M | 136.26M | -59.65M | 335.60M | 72.40M | 424.88M | -499.37M | 267.76M | 175.55M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Debt Issuance and Repayment | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Long-Term Debt Issuances | 0.06M | 0.06M | 525.20M | 388.07M | 905.06M | 486.71M | 260.06M | 7.46M | 79.80M | 0.06M | 427.29M | 124.50M | 87.27M | 455.83M | 226.36M | 171.90M | 0.06M | 280.07M | 778.95M | 453.21M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Long-Term Debt Repayments | 2.11M | 36.98M | 280.10M | 250.15M | 765.67M | 646.68M | 386.76M | 10.15M | 75.61M | 167.18M | 114.97M | 217.39M | 10.17M | 270.98M | 408.33M | 155.12M | 177.98M | 146.45M | 820.20M | 868.87M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Long-Term Debt Issued (Repaid)Net LT Debt | -2.05M | -36.92M | 245.10M | 137.92M | 139.39M | -159.97M | -126.70M | -2.69M | 4.19M | -167.12M | 312.32M | -92.89M | 77.10M | 184.86M | -181.97M | 16.78M | -177.92M | 133.62M | -41.25M | -415.67M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Debt Issuances and Repayments | -2.05M | -36.92M | 245.10M | 137.92M | 139.39M | -159.97M | -126.70M | -2.69M | 4.19M | -167.12M | 312.32M | -92.89M | 77.10M | 184.86M | -181.97M | 16.78M | -177.92M | 133.62M | -41.25M | -415.67M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Capital Stock | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Common Stock IssuedStock Issued | 0.64M | 0.51M | 1.15M | 0.73M | 0.73M | 1.72M | 0.83M | 0.75M | 0.74M | 0.73M | 1.53M | 0.83M | 0.73M | 0.87M | 0.83M | 0.85M | 0.87M | 1.21M | 0.76M | 0.81M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Shares Repurchased | 4.64M | 29.97M | 19.98M | 6.21M | 7.91M | 22.10M | 6.48M | 10.41M | 24.92M | 13.37M | 12.01M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Shares Issued and Repurchased | -4.00M | 0.51M | 1.15M | 0.73M | 0.73M | 1.72M | 0.83M | 0.75M | 0.74M | -29.25M | -18.45M | 0.83M | -5.48M | -7.04M | -21.27M | -5.62M | -9.54M | -23.70M | -12.61M | -11.20M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Preferred Shares Repurchased | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Preferred Shares Issued and Repurchased | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Equity Issued and Repurchased | -4.00M | 0.51M | 1.15M | 0.73M | 0.73M | 1.72M | 0.83M | 0.75M | 0.74M | -29.25M | -18.45M | 0.83M | -5.48M | -7.04M | -21.27M | -5.62M | -9.54M | -23.70M | -12.61M | -11.20M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Dividend Payments | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Dividends Paid - Common | 15.62M | 15.61M | 19.03M | 19.05M | 19.06M | 19.09M | 20.29M | 20.34M | 20.35M | 20.16M | 20.47M | 20.52M | 20.48M | 20.49M | 20.80M | 20.80M | 20.82M | 22.82M | 23.23M | 23.25M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Dividends Paid - Preferred | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | 0.47M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Dividends Paid - Common and PreferredDividends Paid | 15.62M | 15.61M | 19.50M | 19.52M | 19.53M | 19.56M | 20.76M | 20.80M | 20.82M | 20.63M | 20.93M | 20.99M | 20.95M | 20.96M | 21.27M | 21.27M | 21.29M | 23.29M | 23.70M | 23.71M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Other Financing ActivitiesOther Financing | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cash from Financing Activities | 362.22M | 121.36M | -39.12M | -16.91M | 68.51M | 142.74M | -268.76M | 42.68M | 158.99M | -153.86M | -42.58M | -29.31M | 186.93M | 97.22M | 111.10M | 62.28M | 216.12M | -412.74M | 190.21M | -275.02M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Misc. | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Cash | -2.12M | -18.87M | 64.28M | -93.03M | 3.06M | 3.22M | -16.84M | 16.20M | -12.52M | -12.14M | 4.86M | -20.65M | 2.90M | -1.50M | -4.55M | 6.51M | -3.92M | 13.93M | -11.42M | -0.07M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Ending Cash Balance | 167.15M | 148.28M | 212.56M | 119.53M | 122.59M | 125.82M | 108.98M | 125.17M | 112.65M | 100.51M | 105.37M | 84.72M | 87.62M | 86.11M | 81.57M | 88.08M | 84.16M | 98.08M | 86.67M | 86.59M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Cash Flow | -2.12M | -18.87M | 64.28M | -93.03M | 3.06M | 3.22M | -16.84M | 16.20M | -12.52M | -12.14M | 4.86M | -20.65M | 2.90M | -1.50M | -4.55M | 6.51M | -3.92M | 13.93M | -11.42M | -0.07M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Free Cash Flow | 53.81M | 50.22M | 44.84M | 49.62M | 139.61M | 87.61M | 25.36M | 80.25M | 65.62M | 58.85M | 63.03M | 76.83M | 67.50M | 61.70M | 53.68M | 87.56M | 80.71M | 58.59M | 88.04M | 78.40M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Supplemental | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Interest Paid | 9.69M | 6.43M | 13.10M | 21.04M | 39.47M | 57.83M | 81.91M | 92.87M | 104.49M | 108.49M | 108.52M | 110.44M | 102.26M | 95.05M | 93.85M | 99.36M | 98.39M | 96.61M | 103.30M | 103.28M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Income Taxes PaidTaxes Paid | 7.77M | 7.75M | 1.04M | 3.32M | 1.72M | -1.12M | 28.65M | 5.21M | 2.10M | 0.00M | 5.30M | 1.11M | 1.22M | -1.30M | 14.36M | 5.34M | 2.35M | 3.26M | 0.02M | 2.12M |
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url = "https://data.businessquant.com/statements"
params = {"ticker": "FRME", "statement": "CF", "frequency": "Quarter", "period": "all", "api_key": "YOUR_API_KEY"}
data = requests.get(url, params=params).json()const res = await fetch("https://data.businessquant.com/statements?ticker=FRME&statement=CF&frequency=Quarter&period=all&api_key=YOUR_API_KEY");
const data = await res.json();