EPAM Systems reported cash from operations of -$2.42M and free cash flow of -$17.64M for the quarter ended Jun 2026, down 104.6% year over year. This cash flow statement covers 63 quarters of results from Dec 2010 through Jun 2026, standardized by Business Quant from the company’s SEC filings.
| Cash Flow Statement | Dec2010 | Mar2011 | Jun2011 | Sep2011 | Dec2011 | Mar2012 | Jun2012 | Sep2012 | Dec2012 | Mar2013 | Jun2013 | Sep2013 | Dec2013 | Mar2014 | Jun2014 | Sep2014 | Dec2014 | Mar2015 | Jun2015 | Sep2015 | Dec2015 | Mar2016 | Jun2016 | Sep2016 | Dec2016 | Mar2017 | Jun2017 | Sep2017 | Dec2017 | Mar2018 | Jun2018 | Sep2018 | Dec2018 | Mar2019 | Jun2019 | Sep2019 | Dec2019 | Mar2020 | Jun2020 | Sep2020 | Dec2020 | Mar2021 | Jun2021 | Sep2021 | Dec2021 | Mar2022 | Jun2022 | Sep2022 | Dec2022 | Mar2023 | Jun2023 | Sep2023 | Dec2023 | Mar2024 | Jun2024 | Sep2024 | Dec2024 | Mar2025 | Jun2025 | Sep2025 | Dec2025 | Mar2026 | Jun2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Operating Activities | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Income | 115.66M | 142.28M | 89.72M | 18.60M | 156.05M | 155.04M | 102.29M | 120.03M | 97.20M | 97.55M | 116.24M | 98.64M | 136.35M | 103.30M | 73.48M | 88.03M | 106.82M | 109.35M | 82.52M | 102.98M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Share-based CompensationStock Comp. | 29.19M | 34.02M | 7.11M | 27.89M | 33.29M | 31.62M | 38.58M | 33.11M | 37.85M | 38.19M | 44.79M | 35.68M | 42.12M | 44.70M | 48.46M | 38.56M | 44.60M | 45.15M | 49.92M | 46.40M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Deferred Taxes | -8.12M | -39.95M | -10.83M | -18.57M | -25.45M | 12.69M | 0.82M | 3.78M | -16.36M | -25.43M | 1.87M | -13.88M | -12.88M | -39.31M | 2.39M | -8.48M | 9.30M | -62.50M | 19.07M | -14.43M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Gains from Investment SecuritiesGains Investment | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Asset Writedowns and ImpairmentWritedown | -0.26M | -0.09M | 20.40M | 0.60M | -2.50M | 2.41M | 0.18M | 1.85M | 0.71M | 3.28M | -1.44M | -0.96M | -0.67M | -1.33M | -0.22M | 0.39M | -0.20M | 1.84M | -0.59M | -0.34M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cash from OperationsCash from Ops. | 206.05M | 284.61M | -51.85M | 77.52M | 252.37M | 186.07M | 87.33M | 89.05M | 214.88M | 171.37M | 129.92M | 57.03M | 241.96M | 130.26M | 24.16M | 53.20M | 294.68M | 282.89M | -36.36M | -2.42M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Depreciation, Depletion & Amortization | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Amortizatization of IntangiblesAmort. of Intangibles | 15.20M | 15.06M | 14.79M | 11.25M | 11.30M | 10.44M | 10.04M | 10.59M | 10.21M | 10.06M | 9.43M | 9.34M | 9.28M | 9.49M | 9.93M | 10.65M | 10.36M | 10.33M | 10.44M | 10.28M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Depreciation & Amortization (CF)Dep. & Amort. | 21.54M | 23.59M | 24.26M | 22.99M | 21.88M | 23.15M | 22.78M | 22.77M | 23.09M | 23.16M | 22.15M | 21.12M | 19.74M | 26.56M | 31.44M | 31.27M | 31.31M | 30.79M | 31.54M | 32.10M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Working Capital | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in ReceivablesChange Receivables | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Account PayablesChange Payables | -2.52M | 4.07M | -4.63M | 5.36M | 8.04M | -11.70M | 1.49M | 0.29M | -0.95M | -0.68M | -5.48M | 3.13M | -2.26M | -24.47M | 0.50M | -0.74M | -5.02M | -7.42M | -12.81M | 0.33M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Accured ExpensesChange Accured Exp. | 93.59M | 68.83M | -74.93M | 12.78M | 55.05M | 33.12M | -58.46M | -70.03M | 32.93M | 10.96M | -1.75M | -42.95M | 61.97M | -6.59M | -27.25M | -33.46M | 82.57M | 122.27M | -85.88M | -67.67M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in TaxesChange Taxes | 13.80M | 30.02M | -2.67M | -22.13M | 44.26M | -15.86M | -4.96M | -48.78M | 15.36M | 5.00M | -16.10M | -19.41M | 12.30M | 15.05M | -21.48M | -37.99M | -2.30M | 41.40M | -26.46M | -17.41M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Investing Activities | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Capital ExpendituresCapex | 21.11M | 56.62M | 23.27M | 18.15M | 18.71M | 21.50M | 7.91M | 6.88M | 3.62M | 9.99M | 6.75M | 4.70M | 4.97M | 15.73M | 9.33M | 9.83M | 8.30M | 14.78M | 17.86M | 15.21M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Acquisitions | 39.71M | 153.99M | 8.21M | 2.41M | -0.09M | 0.11M | 14.00M | 10.82M | 44.14M | 12.57M | 0.36M | 855.09M | -3.33M | 6.67M | -0.00M | 0.09M | 0.31M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Divestments | 2.17M | 4.34M | 2.91M | 0.14M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Acquisitions & DivestmentsChange Acquisitions | 10.87M | 0.31M | 1.20M | 40.00M | 20.00M | 2.21M | 0.08M | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cash from Investing ActivitiesCash from Investing | -61.10M | -210.43M | -34.56M | -88.53M | -28.70M | -31.14M | -17.72M | -17.79M | -10.56M | -20.70M | -50.99M | -22.85M | 34.74M | -845.88M | -5.31M | -18.21M | -9.28M | -16.25M | -15.65M | -16.51M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Financing Activities | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Other financing activitiesOther financing | 4.57M | 6.11M | 3.40M | 18.77M | 9.20M | 19.29M | 2.49M | 23.14M | 2.98M | 23.02M | 14.61M | 17.86M | 1.30M | 19.95M | 19.48M | 15.10M | 0.46M | 19.54M | 0.70M | 13.61M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Cash from Financing ActivitiesCash from Financing | 4.50M | -45.06M | -9.60M | -1.03M | 0.57M | 8.04M | -15.32M | -47.51M | -80.59M | -22.36M | -112.08M | -226.08M | -53.51M | 1.26M | -149.51M | -204.06M | -85.65M | -211.98M | -192.20M | -233.15M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Capital Stock | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Shares Issued and RepurchasedNet Shares Issued | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Dividend Payments | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Dividends Paid - CommonDiv. Paid (Common) | 1.75M | 2.15M | 0.11M | 1.97M | -1.97M | 1.36M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Additional items | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Exchange Rate EffectFX Effect | -8.93M | -5.34M | -45.41M | -0.25M | -30.21M | 31.01M | 14.07M | 3.03M | -22.73M | 35.01M | -19.56M | -6.89M | 25.90M | -35.95M | 18.77M | 37.05M | -2.72M | 3.20M | -14.55M | 3.75M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Change in Cash | 140.52M | 23.78M | -141.42M | -12.29M | 194.02M | 193.98M | 68.37M | 26.77M | 101.00M | 163.33M | -52.71M | -198.79M | 249.10M | -750.32M | -111.89M | -132.02M | 197.03M | 57.86M | -258.76M | -248.33M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Free Cash FlowFCF | 184.94M | 228.00M | -75.12M | 59.36M | 233.66M | 164.57M | 79.42M | 82.17M | 211.25M | 161.37M | 123.17M | 52.32M | 237.00M | 114.53M | 14.83M | 43.37M | 286.38M | 268.11M | -54.22M | -17.64M | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| Net Cash FlowNCF | 149.45M | 29.12M | -96.02M | -12.04M | 224.24M | 162.97M | 54.30M | 23.75M | 123.73M | 128.32M | -33.15M | -191.90M | 223.19M | -714.36M | -130.66M | -169.07M | 199.75M | 54.66M | -244.21M | -252.08M |